Executivos do JPMorgan devem prestar depoimentos nos próximos dias sobre como a instituição foi supostamente fraudada em US$ 175 milhões por uma empreendedora de 29 anos, atraindo nova atenção para como o maior banco dos Estados Unidos avalia suas aquisições.
Em um julgamento que começa nesta semana em Nova York, promotores federais buscarão provar que Charlie Javice, fundadora da startup de planejamento financeiro universitário Frank, e o diretor de crescimento Olivier Amar cometeram fraude para que o JPMorgan Chase concluísse a transação de 2021 —um negócio que o CEO Jamie Dimon mais tarde chamaria de “grande erro”.
Segundo o governo, a dupla contratou um cientista de dados para criar contas falsas mostrando 4,25 milhões de clientes, embora soubessem que tinha menos de 300 mil.
A implicação para os investidores, seja o resultado do julgamento uma condenação ou uma absolvição, é como a gigante de Wall Street poderia ter perdido os sinais de alerta e se sua diligência em outras aquisições estava à altura da tarefa.
Javice e Amar esperam que o julgamento também se concentre no processo de avaliação do JPMorgan. Eles sugeriram que não poderiam ter a intenção de fraudar uma empresa altamente sofisticada como o banco.
Até onde eles poderão sustentar essa alegação contra o JPMorgan diante dos jurados depende do juiz distrital dos EUA Alvin Hellerstein, um nova-iorquino de 91 anos do Bronx.
Hellerstein é o juiz que, em novembro, condenou Bill Hwang, da Archegos Capital Management, a 18 anos de prisão após um júri considerá-lo culpado de negociações manipulativas e mentiras para outros bancos.
No julgamento de Hwang, o juiz frequentemente apoiou os promotores ao barrar uma defesa de “culpar a vítima” direcionada aos financiadores da Archegos. Ele poderia decidir de forma semelhante que as falhas do JPMorgan são irrelevantes para a culpa de Javice ou Amar.
Se o juiz permitir desta vez, Javice tentará argumentar que as falhas de diligência do gigante de Wall Street mostram que o JPMorgan estava determinado a fechar o negócio rapidamente e não confiou nos números de usuários da Frank.
Javice disse, por exemplo, que os documentos de fusão não incluíam promessas sobre a base de usuários da empresa, e o JPMorgan fez pouco para examinar a operação.
Um “exercício de validação de dados” conduzido para o banco por um fornecedor externo, Acxiom, foi “surpreendentemente limitado”, de acordo com um especialista contratado por Amar. E o custo dessa análise, US$ 1.695, era inconsistente com uma tentativa séria de avaliar a base de clientes da Frank, segundo o especialista.
Javice, agora com 32 anos, e Amar, 50, podem enfrentar reclusão se condenados. A acusação mais grave, de fraude bancária, tem uma pena máxima de 30 anos. Ambos se declararam inocentes.
Javice fundou a Frank em 2017 e foi indicada para a lista “30 Under 30” da Forbes de jovens talentos promissores dois anos depois.
Em 2023, a ex-estrela em ascensão foi movida para o “Hall da Vergonha” da revista, uma lista de escolhas “30 Under 30” que gostaria de refazer. Ela compartilha essa distinção com Sam Bankman-Fried, da FTX, e Martin Shkreli, fundador da Retrophin que foi preso condenado por fraude de valores mobiliários.
Indicados ao Forbes Under 30 que enfrentam acusações criminais
| Nome | Ano | Caso |
| Martin Shkreli | 2013 (Forbes Finance) | “Pharma Bro” que se tornou notório por aumentar o preço de um medicamento para tratar uma doença rara, cumpriu uma sentença de sete anos após condenação por fraude de valores mobiliários. |
| Elizabeth Holmes | 2015 (Forbes Summit) | Condenada por fazer declarações fraudulentas em sua empresa de testes de sangue, Theranos. Ela foi sentenciada a 11 anos de prisão, mas recorreu. |
| Sam Bankman-Fried | 2021 (Forbes Finance) | Cumprindo uma sentença de 25 anos de prisão após condenação em uma fraude multibilionária na corretora de criptomoedas FTX. |
| Do Kwon | 2019 (Forbes Asia) | Co-fundador da Terraform Labs extraditado para os EUA para enfrentar acusações de inflar artificialmente criptomoedas e fraudar investidores. Ele está sob custódia, aguardando julgamento. |
| Obinwanne Okeke | 2016 (Forbes Africa) | Empreendedor nigeriano cumprindo uma sentença de 10 anos após se declarar culpado de uma fraude na internet de US$ 11 milhões. |
O JPMorgan pagou a Javice US$ 21 milhões por sua participação acionária na Frank e a promessa de um bônus de retenção adicional de US$ 20 milhões. Ela também foi nomeada diretora-gerente do JPMorgan com um salário de US$ 300 mil. Mas o relacionamento azedou rapidamente.
Mesmo antes de o banco descobrir os dados de usuários supostamente fraudulentos, foi aberta uma investigação interna sobre alegações de que Javice usou indevidamente cartões de crédito corporativos para despesas pessoais e outras violações das regras do JPMorgan. Ela foi demitida em novembro de 2022.
Em um processo civil separado, Javice alegou que a aquisição da Frank fazia parte de uma “campanha agressiva” do JPMorgan para adquirir empresas fintech a partir de 2020.
Sua equipe jurídica disse que Dimon disse a Javice em julho de 2021 que achava que o JPMorgan deveria “fechar o negócio”. Na época, um concorrente identificado posteriormente no tribunal como Capital One Financial estava considerando uma transação para adquirir a Frank.
Os promotores dizem que Javice e Amar criaram “os documentos de diligência mais explicitamente fraudulentos” para uso pela Capital One, que mais tarde forneceram ao JPMorgan.
Além de apontar o dedo para o JPMorgan, Amar também pode estar mirando em sua ex-chefe. No mês passado, Javice afirmou que Amar planeja tentar se salvar argumentando aos jurados que ela “escondeu informações e o enganou”. A defesa está transformando Amar em um “segundo promotor”, argumentou Javice. O juiz negou seu pedido de julgamentos separados.
O JPMorgan demitiu silenciosamente Javice e Amar no final de 2022, após colocá-los em licença administrativa no início do ano.
Qualquer esperança de que isso fosse o fim evaporou quando Javice processou o JPMorgan, alegando que lançou uma investigação interna do negócio da Frank como pretexto para demiti-la e negar-lhe o bônus de US$ 20 milhões.
O banco respondeu com um processo próprio, alegando que Javice e Amar o fraudaram ao inflar enormemente o número de clientes que a Frank tinha. Alguns meses depois, Javice foi presa no Aeroporto Internacional de Newark Liberty e acusada de fraudar o JPMorgan. O veredito no criminal pode decidir algumas das questões centrais nesses casos.
Os promotores forneceram aos réus uma lista de 26 testemunhas que podem chamar ao tribunal, embora suas identidades não tenham sido divulgadas. Espera-se que os jurados ouçam até oito testemunhas do JPMorgan e pelo menos uma da LionTree, que assessorou a Frank na transação.
O julgamento também pode apresentar o depoimento do ex-diretor de engenharia da Frank, que supostamente se recusou a ajudar Javice a falsificar dados de usuários e depois gravou chamadas com ela e Amar.
Os jurados verão uma pequena fração de mais de um milhão de páginas entregues ao governo pelo JPMorgan em resposta a intimações do júri, incluindo conversas no Slack, mensagens de texto e emails envolvendo Javice e Amar.
noticia por : UOL
